AI导读：

阿里巴巴宣布未来三年将投入超过3800亿元用于建设云和AI硬件基础设施，创下中国民营企业投资纪录。这一计划有望推动国内AIDC扩张新周期，国产算力产业链将深度受益。同时，DeepSeek的广泛应用推动了推理算力的巨大需求，国产AI芯片有望加速渗透。

2月27日，湘财证券发布电子行业点评报告，指出国产算力有望迎来景气周期。这一观点引发了广泛关注。

2月24日，阿里巴巴集团CEO吴泳铭宣布，未来三年阿里将投入超过3800亿元，用于建设云和AI硬件基础设施。这一巨额投资计划创下了中国民营企业在该领域的最大规模投资纪录。吴泳铭表示，AI爆发远超预期，国内科技产业方兴未艾，潜力巨大。阿里巴巴将不遗余力加速云和AI硬件基础设施建设，助推全行业生态发展。在2月20日的业绩会上，吴泳铭还透露，阿里集团在AI战略中的首要目标是实现AGI，即能够完成80%以上人类能力的人工智能。

随着阿里巴巴给出的AI开支指引远超市场预期，国内AIDC（人工智能数据中心）有望迎来扩张新周期。与阿里巴巴2024财年329.29亿元的资本开支相比，此次计划显示出巨大的增长潜力。此外，阿里巴巴2024年四季度的资本开支已大幅增加至317.75亿元，环比增长80%。预计字节跳动、腾讯、百度等互联网厂商也将扩大资本开支，国产算力产业链将深度受益。

Deepseek作为国内领先的AI模型，提供了一个低成本且性能媲美国外尖端模型的解决方案。该模型被国内政企单位广泛使用，包括腾讯、百度等厂商均将其接入主要产品。DeepSeek的广泛应用推动了推理算力的巨大需求，国产AI芯片在推理侧具有性价比优势，有望在这一领域加速渗透。

（文章来源：财中社）