A股IPO受理潮涌动,券商投行业务迎新机遇
AI导读:
今年上半年A股IPO受理步伐加快,新增受理数量激增。多家券商在受理潮中表现突出,头部券商保荐多个明星项目。随着改革措施落地,券商投行业务迎来新机遇,投行收入有望改善。
今年上半年,A股IPO受理步伐显著加快。今年以来,A股新增受理IPO数量达177单,较去年同期激增约4.5倍。
相较于去年上半年仅受理32单,今年哪些保荐机构在“受理潮”中表现突出?除去6单“中止”项目,各板块在审新增受理IPO项目数量为171单。6月更是迎来受理“爆发月”,三大交易所单月受理150家,创下新高。
据统计,38家券商参与其中。国泰海通上半年新增受理IPO项目数累计26个,位列行业第一;中信证券紧随其后,受理项目22单;中信建投保荐的14单项目也获得受理。中金公司、华泰联合、国金证券、民生证券等新增受理项目数量也位居前列。
上半年已完成发行的51单IPO项目,由27家券商担任保荐机构。中信证券以6单排名第一,国泰海通以37单在审项目反超。
此次获受理的部分明星项目,多数由头部券商保荐。如科创板禾元生物、创业板深圳大普微电子,背后保荐机构均是国泰海通。拟募资约80亿元的摩尔线程由中信证券保荐;IPO获受理的GPU龙头沐曦集成,保荐机构为华泰联合。
谈及“受理潮”原因,IPO领域律师蒋楚天表示,主要是卡着财务数据有效期。自6月18日证监会改革措施公布后,6月19日至7月1日,沪深北交易所新增受理企业IPO单数128单,被视为政策效应体现。
有华东地区资深保代表示,具体还要看下半年的审核和现场检查情况。新鼎资本董事长张弛表示,改革可能会开启一波符合规定的未盈利企业上市。
安永大中华区审计服务市场联席主管合伙人汤哲辉表示,未来A股IPO将呈现节奏化发行“新常态”。预计下半年将进一步聚焦科创领域。
聚焦券业,市场普遍预期,随着改革措施落地,券商投行业务将迎来新的业务增量,投行收入有望改善。开源证券非银分析师高超指出,科创板IPO边际放松,利好券商投行、PE直投业务发展。
国泰海通证券非银分析师刘欣琦称,资本市场投融资综合改革持续推进,头部券商有望在投行业务生态演进中继续维持领先地位。
(文章来源:界面新闻)
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