今天上午，AI技术成为市场绝对主角，引领科技板块全面走强。

　　硬件行情走势最为强劲，服务器电源、光模块、液冷服务器等AI相关板块涨幅居前。上午盘中，新易盛、中际旭创、寒武纪、麦格米特、英维克、天孚通信、生益电子、仕佳光子等AI概念股股价均创历史新高，展现了AI技术的强大市场吸引力。

　　数据显示，截至午间收盘，AI龙头股寒武纪上涨6.01%，盘中股价最高涨至1438元，午间收盘价为1408.9元，成交额为149.98亿元，高居A股榜首，进一步凸显了AI技术在资本市场的热度。

　　有机构表示，寒武纪在AI浪潮中的地位类似“互联网+”行情时的东方财富，有望成为本轮AI技术发展的核心受益者。东方财富曾是2013—2015年互联网金融浪潮下的领军企业，而寒武纪则被看好在本轮AI技术浪潮中扮演关键角色。

　　AI应用端、端侧AI也表现十分活跃，AI语料、多模态AI、AI手机、AI PC等板块均呈现上涨态势。端侧AI方向的SoC芯片两大龙头股乐鑫科技、瑞芯微上午均涨停，股价同样创下历史新高，显示了AI技术在端侧应用的广阔前景。

　　截至午间收盘，上证指数上涨0.33%，深证成指上涨1.34%，创业板指上涨2.41%，市场整体表现向好。

　　AI全面走强，技术革新引领市场

　　今天上午，AI主线全面走强，市场各方观点普遍认为，这主要得益于以下几方面催化因素：

　　首先是政策利好。国务院日前印发《关于深入实施“人工智能+”行动的意见》，提出到2027年，实现人工智能与六大重点领域广泛深度融合，智能经济核心产业规模快速增长，为AI技术的发展提供了强有力的政策支持。

　　其次，近期高盛接连上调寒武纪、新易盛、中际旭创等AI龙头股目标价，引发市场广泛关注和热议，进一步推动了AI技术的市场热度。

　　最后在AI端侧方面，多家AI行业巨头动作频频。据天风证券研报，谷歌发布自研Tensor G5芯片，Gemini模型体验全面升级；Meta重组AI团队、暂停招聘，并推出多款AI硬件及开放Horizon OS系统；苹果即将启动三年计划，正积极与谷歌商议引入Gemini AI助力Siri，其正研发机械臂、家用安防摄像头等AI产品，筹划回归人工智能领域，展现了AI技术在全球范围内的广泛布局和发展。

　　平安证券表示，以Deepseek-V3.1等为代表的国产大模型的持续迭代，将进一步推动我国国产大模型从“可用”到“好用”，加快我国国产大模型在应用端的落地普及，同时推动AI算力市场持续高速增长，为AI技术的发展提供坚实支撑。

　　平安证券建议关注四大主线：AI算法和应用、AI算力、AI端侧SoC芯片以及随着各类AI智能体对芯片需求的拉动，半导体晶圆厂及封测厂的出货量也有望提升，为投资者提供了明确的投资方向。

　　消费电子概念上涨，新品发布助力市场

　　今天上午，消费电子概念同样表现强劲，隆扬电子“20CM”涨停、安利股份等个股大涨，蓝思科技、立讯精密、歌尔股份均呈现上涨态势，显示了消费电子市场的活跃度和投资潜力。

　　北京时间8月27日凌晨，苹果官宣2025年秋季发布会将于北京时间9月10日凌晨1点举行，届时iPhone、Apple Watch、Airpods等新品将发布，为消费电子市场注入新的活力。

　　8月27日早间，华为终端微博表示，华为将于9月4日举办华为Mate XTs 非凡大师及全场景新品发布会，将发布新款华为三折叠屏手机，进一步提升了消费电子市场的期待值。

　　国盛证券表示，消费电子进入新品发布旺季，板块有望迎来估值重塑。三季度为消费电子的传统旺季，各大终端将密集发布AI手机、AR眼镜等新品，板块进入量产高峰，产业链稼动率将迅速提升。从中长期角度看，消费电子行业成长逻辑依然稳固，AI创新产业趋势明确，端侧AI落地有望加速手机等终端换机周期，并将驱动对硬件的升级。国内供应链具备强研发能力、强工程师红利、基本面稳固的消费电子板块龙头公司，有望深度受益于AI终端创新浪潮，看好其把握硬件升级带来的结构性增长机遇。

（文章来源：中国证券报）